西风烈，长空雁叫霜晨月。霜晨月，马蹄声碎，喇叭声咽。

雄关漫道真如铁，而今迈步从头越。从头越，苍山如海，残阳如血。

行情梳理

行情走势图

市场还是那个市场，主线还是那个主线，再分析就是那样，看懂上面两张图就战胜市场90%以上的人。

光伏：确定性最强，业绩增速最高

是光伏产业全年增速在100%以上，下半年增速在200%以上（全年装机是100GW,下半年预期装机在60-70GW）。

微观上来说，光伏核心在组件、电池片、设备等方面《详见8月10日早评》

新能源汽车方面：新法案取消了带电量和单一车企只能获得累计20万辆额度的限制，新电动车税收抵免最高7500美元，二手电动车会有4000美元的抵免，所以如果顺利通过，特斯拉、通用等车企将重新获得补贴，刺激美国电动车销量的增长，美国新能源汽车渗透率的提升也将迎来拐点，核心在电池与中游端。

专精特新机器人：加速阶段，小米首先发布全尺寸人形仿生机器人CyberOne，打响机器人第一枪。

1、特斯拉预计2022年9月30日公布人形机器人原型机。

2、华为机器视觉官微发布，在8月8日举办机器视觉产业峰会暨新品发布会。

3、2022年世界机器人大会将于8月18日在北京开幕，会展示世界机器人技术最新成果、应用落地最新进展、产业政策权威解读。

4、2022年世界人工智能大会将于9月1日-3日在上海举行，机器人向来是人工智能大会最重要的组成部分。

消费电子半导体：困境反转，中美博弈

事件：芯片法案通过，同时8月12日美国商务部工业和安全局发布一项临时最终规定，对设计全栅场效应晶体管结构集成电路所必须的ECAD软件、金刚石和氧化镓为代表的超宽禁带半导体材料等四项技术实施新的出口管制，生效日期为2022年8月15日。

当前四大产业都相继爆发，这也是我们启富月初给予4大投资机会。

消费医药继续下跌，这将是我的痛，后期要提高地方，对通胀缓解乐观判断，对消费乐观预期早期到来！

当前通胀已经缓解，大家可以看到美国CPI数据已经大幅度回落，但是判断时间靠前，疫情防控下消费继续疲软，大消费还将继续筑底，希望大家多一分耐心，同时本质逻辑没有变化，通胀缓解，上游传导中下游。

投资那些重要事

1、“价值投资本身是一条正道、大道”，但是这条大道上冷冷清清，“因为康庄大道非常慢”。

2、虽然价值投资理念很简单、很清晰，讲起来非常合乎逻辑，但却是一种小众行为，是一种不易践行的价值观和方法论，需要你对行业对公司做长期的研究，诚实地面对和建立自己的能力圈。

3、在这个艰苦探索和耐心等待的过程中，确实也需要价值投资者的惺惺相惜、在切磋中成长！

作者：鲁鹏   投资顾问

执业证书编号：A1130620080001

风险提示：以上内容仅供参考，不构成具体操作建议，据此操作盈亏自负、风险自担，市场有风险，投资需谨慎。